假设4月1日现货指数为1500点,市场利率为5%,交易成本总计为15点,年指数股息率为1%,则()。
A.若不考虑交易成本,6月30日的期货理论价格为1515点
B.若考虑交易成本,6月30日的期货价格在1530以上才存在正向套利机会
C.若考虑交易成本,6月30日的期货价格在1530以下才存在正向套利机会
D.若考虑交易成本,6月30日的期货价格在1500以下才存在反向套利机会
A.若不考虑交易成本,6月30日的期货理论价格为1515点
B.若考虑交易成本,6月30日的期货价格在1530以上才存在正向套利机会
C.若考虑交易成本,6月30日的期货价格在1530以下才存在正向套利机会
D.若考虑交易成本,6月30日的期货价格在1500以下才存在反向套利机会
A.1537
B.1486.47
C.1468.13
D.1457.03
A.1468.13
B.1486.47
C.1457.03
D.1537.00
问:(1) 该投资者的股票组合的β系数是多少?
(2) 该投资者应卖出多少份期货合约进行套期保值?
(3) 该投资者套期保值的结果如何?
A.1459.64
B.1468.64
C.1469.64
D.1470
要求:
(1)若2013年1月1日的A债券市场利率为12%(复利按年计息),A债券市价为1050元,问A债券是否被市场高估?
(2)若2013年1月1日的B债券市场利率为12%,B债券市价为1050元,问该资本市场是否完全有效?
(3)若C公司2012年1月1日能以1020元购入A公司债券,计算复利有效年到期收益率。
(4)若C公司2012年1月1日能以1020元购入B公司债券,计算复利有效年到期收益率。
(5)若C公司2012年4月1日购入B公司债券,若必要报酬率为12%,则B债券价值为多少?
假设目前黄金现货价格为每盎司400美元,90天远期价格为450美元,90天银行贷款利率为年利8%,套利者应如何套利。
A.借入400万美元,买入1万盎司现货黄金,同时,在90天远期市场卖出1万盎司
B.借入400万美元,卖出1万盎司现货黄金,同时,在90天远期市场卖出1万盎司
C.借入400万美元,买入1万盎司现货黄金,同时,在90天远期市场买入1万盎司
D.借入400万美元,卖出1万盎司现货黄金,同时,在90天远期市场买入1万盎司
A、借入400万美元,买入1万盎司现货黄金,同时,在90天远期市场卖出1万盎司
B、借入400万美元,卖出1万盎司现货黄金,同时,在90天远期市场卖出1万盎司
C、借入400万美元,买入1万盎司现货黄金,同时,在90天远期市场买入1万盎司
D、借入400万美元,卖出1万盎司现货黄金,同时,在90天远期市场买入1万盎司
A.1800元;100元
B.50元;50元
C.300元;50元
D.50元;300元
A.32000
B.25000
C.25068
D.20000
A.25
B.40
C.50
D.75